【要点】
●美联储维持利率不变 释放强烈“鸽派”信号
●“最会赚钱”的安信信托预告严重亏损 原因何在
●多公司因商誉减值巨亏 交易所发函关注
●天神娱乐预亏超70亿 当前市值44.1亿
●欧盟委员会主席容克重申不会重新谈判英国脱欧协议
●腾讯三款益智游戏已获批 “吃鸡”游戏过审还有多远?
【国内财经】
50万门槛，5天不设涨跌限制，之后20%涨跌停板。（财新）
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多公司因商誉减值巨亏，交易所发函关注
继前一日多家上市公司业绩“爆雷”后，1月30日晚，又有多家公司公告2018年年度业绩预亏。其中，天神娱乐预亏73亿元至78亿元。同时，针对一些公司所称的商誉减值情况，交易所也在第一时间向多家上市公司下发问询函，要求其说明合理性。（中国证券报）
基建投资或挑起大梁，首月已批复基建项目超5000亿元
作为稳增长重要抓手，投资仍然是重大命题。2019年1月份以来，国家发改委所批复的基建投资项目已超5000亿元，涉及城际铁路、轨道交通以及机场等交通设施。中国民生银行研究院研究员郭晓蓓表示，“补短板”将启动基建投资重新发力，基建投资托底作用增强，但盈利下降和需求放缓压制制造业投资增长空间，地产严调控下投资高位渐进回落，因而，基建投资或“挑起大梁”。（证券日报）
近2600家公司预披露全年业绩，五成预喜扎堆五行业四家或退市
2018年度上市公司业绩预告发布已近尾声。数据显示，截至1月30日记者发稿时，A股共有2598家上市公司披露了2018年度业绩预告，其中，预增、扭亏或续盈共计1373家，占比约五成；预亏628家，其余为预减或不确定。值得注意的是，4家ST公司面临终止上市风险。从行业来看，业绩预喜的上市公司主要分布在化工、机械设备、医药生物、电子以及计算机等五个行业。（中国证券报）
券业“寒冬”忙“补血”，重资产化转型渐明显
在行业的“寒冬”中，券商正在抓紧“补血”。2018年以来，无论是再融资还是IPO，券商融资的节奏、规模都较2017年有所加快、提升。种种迹象显示，券商密集融资的一大重要用途，是发展资本中介业务和自营业务。业内人士指出，这反映出国内券商重资产化转型趋势。（中国证券报）
央行上海总部与上海市科委签署备忘录
1月30日，中国人民银行上海总部与上海市科学技术委员会共同签署了《关于深化科技创新企业金融服务支持上海科创中心建设合作备忘录》。此次合作备忘录的签署进一步深化了科技创新企业金融服务，充分发挥了人民银行和科技管理部门的政策引导和桥梁纽带作用，推动扩大了科创企业金融服务的覆盖面，提升了金融服务的有效性。（证券日报）
外商投资法立法进程明显提速，是否适用于港澳台地区投资，以及与国际条约、协定如何衔接仍待明确。（财新）
根据中央提名及总社章程，大会选举刘士余同志为中华全国供销合作总社理事会主任。（财新）
险资青睐个股名单浮出水面，半年内“拜访”近300家上市公司
据统计，半年来，截至1月30日，有75家保险公司对275家上市公司进行调研，共调研886次。其中，乐普医疗、华东医药、立讯精密、湖南黄金、卫宁健康均被15家以上险企密集调研。从行业分布来看，半年来，险企调研的上市公司主要集中在电子、医药生物、计算机、化工等热门行业，调研榜前十位中有三家上市公司来自医药生物板块。（证券日报）
专家预计1月份CPI同比上涨2%左右
中国民生银行研究院宏观分析师应习文表示，从今年1月份来看，食品价格受春节影响有所走高，但去年春节也在2月份，因此错位影响有限。不过，今年天气干扰因素少于去年，整体来看，食品价格上涨幅度要略低于去年。湘财证券研究所宏观研究员祁宗超表示，展望1月份数据，预计1月份CPI仍将维持在2%左右水平。（证券日报）
2018年公募基金亏损逾千亿，2019年有望“股比债好”
经历2018年跌宕起伏的市场走势，公募基金业近日终于交出年度“业绩单”。中国银河证券基金研究中心最新公布的数据显示，2018年4季度公募基金整体亏损1396.44亿元。由于2018年上半年公募基金整体利润为215.83亿元，3季度亏损66.94亿元，可以算出公募基金市场2018年度亏损约1248亿元。亏损的来源主要在于权益类基金（股票基金及偏股混合基金），全年亏损超过5000亿元。展望2019年行情，多名基金经理表示，A股市场估值已经趋近历史低位，部分优质个股具备长期投资价值，2019年股市将存在较多结构性机会。预计债市将继续走牛，但波动性或加大。（经济参考报）
香港商业地产投资总额2018年同比下跌23%；内地企业对香港核心区域写字楼租赁需求亦放缓。（财新）
香港外汇基金2018年投资收益大跌95% 股票亏逾500亿元
债券和另类投资收益弥补了股票亏损，香港金管局预计2019年全球市场不确定性依然很大，将进一步增强防御性部署。（财新）
已逾520亿元！ 北向资金或创单月净流入新高
1月末的部分上市公司业绩“大洗澡”，令不少投资者对市场望而却步，但也有资金在趁市场跌宕时买买买。数据显示，近1个月来，借道沪深股通的北向资金已净流入逾520亿元，全月有望创出历史峰值。其仍青睐大盘蓝筹及消费板块，且对白酒和家电板块的龙头股体现出特别偏好。同时，也有部分业绩爆雷个股在过去1个月遭到北向资金不同幅度的减持。（上海证券报）
商誉“雷声”难掩业绩喜色 逾600家上市公司预增超五成
最近一段时间，业绩预告期似乎成了“地雷爆发期”。但上证报资讯统计显示，在已经披露业绩预告的近2500家上市公司中，有600多家公司预告净利润增幅下限超过50%，一些优质公司成长良好。整体来看，预增、略增、扭亏、续盈等预喜的比例仍占到62%，增长仍是主流。（上海证券报）
多家公司涉嫌财务“大洗澡” 业界呼吁强监管
近几日，数十家上市公司密集发布业绩巨亏预告或大幅下修业绩预告，更有甚者月前还是预增状态，却突然转为预亏，来了个180度大转弯。分析人士表示，上市公司业绩集中爆雷存在财务洗澡的可能性，尤其是商誉过高的上市公司，说明此前的并购重组资产质量较差，本身存在雷区。专家建议，对相关公司要有所约束，从法律和制度层面予以规范，坚决防止上市公司“任性洗澡”。（证券时报）
上市券商去年业绩下滑明显 头部效应更加突出
截至1月30日18时，已有17家上市券商公布2018年业绩情况，净利全线下滑。大部分券商营收同比下滑幅度在20%左右，大型券商下滑幅度较小；归母净利润普遍下滑幅度更大，近六成券商下滑超五成。另外，已有10家上市券商对2018年进行了计提资产减值准备，合计金额将近40亿元。（证券时报）
多部门出手加快处置“僵尸企业” 钢铁、煤炭等行业被重点关注
中央经济工作会议提出，要稳步推进企业优胜劣汰，加快处置“僵尸企业”，制定退出实施办法。从各部委工作进程来看，钢铁、煤炭等行业正在加快推进处置“僵尸企业”。（证券日报）
券商股票质押业务料仍边际收缩
据不完全统计，已有12家上市券商发布了2018年计提资产减值准备公告，其中，东兴证券、兴业证券、太平洋、光大证券、长江证券、中原证券、方正证券、国元证券、国海证券等9家券商共计提涉股票质押业务减值准备24.68亿元。出于风险控制考虑，目前多数券商股票质押业务开展仍比较谨慎，展望2019年，预计行业整体股票质押业务规模仍会继续下降。（中国证券报）
专家：春节因素叠加信贷投放大月，1月份新增信贷或超3万亿元
盘古智库高级研究员吴琦表示，1月份本就是信贷投放大月，再加上去年以来支持实体经济政策的不断加码，使得市场流动性始终保持在合理充裕范围。此外，去年11月份、12月份银行加大了贷款核销力度，通过资产证券化、清理表外低效风险资产、资产转让等方式，为1月份信贷投放腾出了更大空间。预计2019年1月份新增信贷规模会再创新高，达到3万亿元。（证券日报）
廖岷、方星海等10人成为新进成员，胡鞍钢、盛洪等10人退出。（财新）
【公司要闻】
预亏13到17亿元惊吓信托业；因持股印纪传媒计提近10亿元的减值；控股股东股权被冻结；已向信托保障基金拆借33亿元。（财新）
天神娱乐预亏超70亿，当前市值44.1亿
天神娱乐：大幅下修业绩预期，预计2018年亏损73亿元-78亿元。预计计提商誉减值准备约为49亿元。（财新一线）
大疆创新称，商业贿赂暴露后，有的供应商宁可失去后续订单，也不愿意协助打击贪腐，反而将大疆创新辞退的人员推荐给其他企业。（财新）
庞大集团：预计2018年亏损60亿元-65亿元，上年净利润2.12亿元
主营业务影响：一、因公司融资困难，出现流动资金严重不足，不能满足正常经营运转的需求，导致整车采购不足，销车数量的减少造成经营收入大幅下降，同时因融资困难使得报告期内融资成本上涨、财务费用增加，经营成本大幅上升；二、根据谨慎性原则计提商誉、存货跌价、金融借款坏账、应收账款坏账等资产减值准备，具体金额尚待相关机构进行评估、审计后确定。（财新一线）
未获版号，腾讯寄予厚望的绝地求生系列游戏无法变现。继续运营还是下线，对腾讯来说是个问题。（财新）
2019财年第三季度，阿里营收1172.78亿元，同比增长41%，该增速远低于去年同期56%的增速。（财新）
2019年配给到个人使用的新能源小客车指标有5.4万个，2018年的个人配额早已用完，部分申请者排队时间需8年。（财新）
淡水河谷尾矿溃坝后，5名潜在嫌疑人被捕，该公司10座上游法尾矿矿区停产，将使淡水河谷铁矿石年产量减少4000万吨。（财新）
方案跨度长达十年，分为钢铁主业和非钢主业两个平台：前者“现金160亿+留债179亿+债转股760亿”，引入钢企德龙做战投；后者引入了信达资管、建信信托等拟盘活处置。（财新）
华谊兄弟：预计2018年度亏损近10亿元
预计2018年度亏损9.82亿-9.87亿元，上年同期净利为8.28亿元。报告期内亏损主因包括：《狄仁杰之四大天王》、《云南虫谷》等主要影片票房未达预期；公司将按照《企业会计准则》和公司相关会计政策对包括商誉在内的资产计提资产减值准备，导致资产减值损失与上年同期相比有较大幅度的增加；2018年度非经常性损益同比大幅下降等原因。（财新一线）
2011年初，国家贷款政策调整，国开行上调所有项目贷款利率。吴德礼嘱咐工作人员，龙光集团两笔贷款利率不上调。（财新）
嘉凯城不断出售房地产项目，并跨界文化产业，一系列动作显露出中国恒大欲整合嘉凯城和恒大文化的意图。（财新）
【国际财经】
声明舍弃“逐步加息”措辞，在利率和缩表立场上均呈鸽派且超出预期，美股大涨。（财新）
欧盟委员会主席容克重申不会重新谈判英国脱欧协议
欧盟委员会主席容克重申不会重新谈判英国脱欧协议。欧盟的英国脱欧首席谈判代表称，欧盟27国迫切需要为英国无协议脱欧做准备。（彭博）
福特在华合资企业销量下滑54%
目前各汽车制造商纷纷感受到全球最大汽车市场业务下滑的影响。2018年中国汽车总销量下降2.8%，至2800万辆。（FT中文网）
美国财政部宣布的拟发债规模再创新纪录
美国财政部宣布的拟发债规模再创新纪录，令特朗普减税政策能否弥补财税损失受到质疑。（彭博）
特朗普：美情报界在伊朗问题上“幼稚”
美国总统再度发表与情报机构负责人相左的言论。此前美国国家情报总监告诉国会，伊朗威胁不大，而朝鲜仍相当危险。（FT中文网）
【本周关注】
1月31日(周四)
美国联邦基金基准利率
中国1月官方制造业采购经理人指数
中国1月官方非制造业采购经理人指数
法国1月消费者物价指数(月率)初值
德国1月季调后失业率(官方)
欧元区第四季度GDP(季率)初值
欧元区第四季度GDP(年率)初值
欧元区12月失业率
加拿大11月GDP(月率)
美国12月个人消费支出物价指数(月率)
美国12月个人消费支出(月率)
美国12月个人收入(月率)
美国上周季调后初请失业金人数(千人)(至0126)
美国华盛顿美联储FOMC公布利率决议及政策声明
美国华盛顿美联储主席鲍威尔召开新闻发布会
2月1日(周五)
日本12月失业率
澳大利亚第四季度生产者物价指数年率
中国1月财新制造业采购经理人指数
法国1月Markit/CDAF制造业采购经理人指数终值
德国1月Markit/BME制造业采购经理人指数终值
欧元区1月Markit制造业采购经理人指数终值
英国1月Markit/CIPS制造业采购经理人指数
欧元区1月消费者物价指数(年率)初值
美国1月季调后非农就业人口变动(千人)
美国1月失业率
美国12月营建支出(月率)
美国1月密歇根大学消费者信心指数终值
美国1月ISM制造业采购经理人指数
【市场】
联储放鸽美股大涨 道指站上25000关口
道指涨434.9点，或1.77%，报25014.86点；标普500指数涨41.05点，或1.55%，报2681.05点；纳指涨154.79点，或2.2%，报7183.08点
美国WTI原油期货收高1.7%
纽约商品交易所3月交割的西德州中质原油（WTI）期货价格上涨92美分，或1.7%，收于54.23美元/桶
黄金期货创8个月来最高收盘价 联储决议后续涨
周三，纽约商品交易所4月黄金期货攀升30美分，或0.02%，收于1315.50美元/盎司
（编辑：邵超）
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